השקעה אלטרנטיבית או השקעה בנדל״ן? בעולם ההשקעות כיום אנו עדים לעלייה מתמדת בפופולריות של השקעות אלטרנטיביות מחוץ לשוק ההון המסורתי. אומנות, יינות נדירים ומטבעות דיגיטליים הם דוגמאות לכך. משקיעים רבים מחפשים הזדמנויות חדשות ומרתקות מעבר לבורסה ונדל"ן. אך האם זה באמת משתלם יותר מאשר להשקיע בפשטות בדירה להשקעה?
מה בין השקעות אלטרנטיביות להשקעות בנדל"ן?
השקעה היא דרך מצוינת לצבור עושר לאורך זמן. עם זאת, לא כל ההשקעות זהות. השקעות אלטרנטיביות והשקעות בנדל״ן הן שתי אפשרויות פופולריות למשקיעים. לכל אחת מהן יתרונות וחסרונות שונים.
מהי השקעה אלטרנטיבית?
השקעה אלטרנטיבית היא כל השקעה שאינה השקעה מסורתית בשוק ההון, כגון מניות, אגרות חוב או קרנות סל. הן יכולות לכלול השקעות במגוון רחב של נכסים, כגון:
חוב לא סחיר בחוב של חברות, ממשלות או ארגונים אחרים.
הון סיכון בחברות צעירות בעלות פוטנציאל צמיחה גבוה.
השקעות ייחודיות כגון אמנות, נכסים דיגיטליים או זכויות קניין רוחני, מימון ליווי משפטי וכו..
למידע נוסף על השקעות אלטרנטיביות לחברות מה מומלץ וממה להימנע?
מהי השקעה בנדל״ן?
השקעה בנדל״ן היא השקעה בנכס נדל״ן, כגון דירה, בית, משרד , קרקע ,מגרשי חניה , מעונות סטודנטים ועוד. השקעות בנדל״ן יכולות לכלול מגוון רחב של אפשרויות, כגון:
השקעה ישירה: רכישת נכס נדל״ן לצורך השכרה או מכירה.
השקעה עקיפה: השקעה בקרנות נדל״ן או מיזמי נדל״ן.
האם השקעה אלטרנטיבית עדיפה או דווקא השקעה בנדל״ן?
השקעות אלטרנטיביות והשקעות בנדל"ן נחשבות שתיהן כאפיקים אטרקטיביים להגדלת התשואה וגיוון תיק ההשקעות, אך קיימים ביניהן מספר הבדלים מהותיים:
מבחינת תשואה, השקעות אלטרנטיביות יכולות להניב תשואה גבוהה בהרבה מזו של נדל"ן מניב. לדוגמה, השקעה באוספי יין נדירים הניבה תשואה שנתית ממוצעת של 13% בעשור האחרון, בעוד שדירות להשקעה הניבו בישראל כ-5% בממוצע. עם זאת, מדובר בתשואה לא יציבה ומשתנה מאוד בין סוגי נכסים ותקופות שונות.
מבחינת רמת סיכון, השקעה ישירה בנדל"ן נחשבת פחות מסוכנת ממרבית ההשקעות האלטרנטיביות שתלויות יותר בטעם אופנתי וגחמות. עם זאת, פיזור נרחב על פני מספר רב של נכסים אלטרנטיביים יכול להפחית משמעותית סיכונים אלו.
שילוב אופטימלי בין נדל"ן מניב להשקעות אלטרנטיביות עשוי לאפשר מציאת נקודת איזון מושלמת בין סיכון לתשואה בתיק ההשקעות. הנדל"ן מספק יציבות ובטחון ואילו ההשקעות האלטרנטיביות מגדילות את הפוטנציאל לתשואה גבוהה יותר. מומלץ על חלוקה של כ-70%-80% בנדל"ן ו-20%-30% בהשקעות אלטרנטיביות.
אז איזו השקעה עדיפה? אין תשובה חד-משמעית לשאלה זו. ההחלטה הטובה ביותר תלויה בצרכים וברצונות של המשקיע. משקיעים המחפשים פוטנציאל תשואה גבוה יותר ומוכנים לקחת סיכון גבוה יותר, עשויים להעדיף השקעות אלטרנטיביות. אחרים המחפשים השקעה יציבה יותר עשויים להעדיף השקעות בנדל״ן.
משקיעים בעלי הון עצמי של מעל 5 מיליון ש"ח, יכולים לשקול לשלב בין השקעות אלטרנטיביות להשקעות בנדל״ן, כדי לגוון את תיק ההשקעות שלהם ולהפחית את הסיכון. לפני שמחליטים היכן להשקיע את כספכם, חשוב לבצע מחקר מעמיק ולקבל ייעוץ מקצועי. משקיעים צריכים לקחת בחשבון את הצרכים האישיים שלהם, את רמת הסיכון שהם מוכנים לקחת ואת התשואה שהם מציעים.
המלצות למשקיעים בעלי הון עצמי של מעל 5 מיליון ש"ח
משקיעים בעלי הון עצמי של מעל 5 מיליון ש"ח נמצאים בעמדת מוצא טובה יותר מרוב המשקיעים. הם יכולים להרשות לעצמם להשקיע בנכסים עם פוטנציאל תשואה גבוה יותר, גם אם הם כרוכים ברמת סיכון גבוהה יותר.
בנוסף, משקיעים בעלי הון עצמי גבוה, יכולים להרשות לעצמם להשקיע בנכסים ייחודיים, כגון אמנות, נכסים דיגיטליים או זכויות קניין רוחני. נכסים אלו יכולים להציע פוטנציאל תשואה גבוה מאוד, אך הם גם כרוכים ברמת סיכון גבוהה מאוד. להלן כמה המלצות למשקיעים בעלי הון עצמי של מעל 5 מיליון ש"ח:
- השקעה מורכבת: השקעה מורכבת היא שילוב של השקעות אלטרנטיביות והשקעות בנדל״ן. שילוב זה יכול לעזור למשקיעים לגוון את תיק ההשקעות שלהם ולהפחית את הסיכון. השקעה מורכבת יכולה להתבצע באופן עצמאי, אך מומלץ להיעזר בליווי מקצועי.
- השקעה בקרנות אלטרנטיביות: השקעה בקרנות אלטרנטיביות היא דרך נוחה ,יעילה ומפוזרת יותר בלהשקיע בנכסים אלטרנטיביים. קרנות אלטרנטיביות מנוהלות על ידי מנהלי השקעות מקצועיים, אשר אחראים על בחירת הנכסים והשקעתם.
- השקעה בקרנות נדל״ן: השקעה בקרנות נדל״ן היא דרך נוחה ויעילה להשקיע בנדל״ן. קרנות נדל״ן הן קרנות השקעה אשר מנהלות נכסי נדל״ן, כגון בניינים, משרדים, מגורים ועוד. השקעה בקרנות נדל״ן יכולה להיות דרך טובה למשקיעים לקבל גישה ופיזור רחב בהשקעות נדל״ן, גם אם הם בעלי הזמן או הידע הדרושים לניהול השקעה זו באופן עצמאי.
לסיכום
ההחלטה האם להעדיף השקעה אלטרנטיבית או השקעה בנדל"ן תלויה בפרופיל סיכון – תשואה ייחודי לכל משקיע. עבור משקיעים שמעדיפים תשואות גבוהות ומוכנים לספוג תנודתיות ואי ודאות – אפיקים אלטרנטיביים הם הבחירה הנכונה. מאידך, משקיעים שמחפשים יציבות וביטחון לטווח ארוך יעדיפו השקעה בנדל"ן. עם זאת, שילוב מאוזן ומגוון בין שני האפיקים יאפשר למקסם תשואה תוך פיזור סיכונים אופטימלי. לקריאה נוספת על השקעות אלטרנטיביות לחברות מה מומלץ וממה להימנע לחצו כאן.